Flexport - исследование высокотехнологичного логистического сервиса

 

• О компании
• Влияние Covid-19
• Раунды инвестирования и оценка компании
• Финансовые показатели
• Объем рынка
• Заключение

О компании Flexport

Flexport — международный лицензированный экспедитор и таможенный брокер. Компания создана в 2013 в Сан-Франциско, США, с целью провести цифровую революцию на традиционном рынке грузоперевозок.

Основа работы Flexport — веб- приложение, позволяющее оформлять онлайн все операции, связанные с транспортировкой грузов: упаковка, погрузка, оформление документов, построение логистики, отслеживание перемещения и др. Это имеет особенное значение для крупных компаний, чья деятельность связана с международной торговлей и многоступенчатой логистикой.

Flexport не взимает плату за использование его программного обеспечения и зарабатывает на самой транспортировке. Таким образом, он соревнуется с традиционными перевозчиками с серьёзным конкурентным преимуществом. Делая упор на автоматизацию, Flexport создаёт не только более прозрачный и удобный сервис, но сокращает издержки. Например, онлайн-отслеживание груза от двери до двери сократило на 40% количество необходимых звонков.

Работа Flexport в цифрах:

• Снижение расходов на логистические услуги на 10%
• На 30% меньше времени на оформление и отслеживание
• 90% email-писем больше не нужны
• Сокращение на 40% необходимых звонков
• 10 000 клиентов
• Партнёры в 200 странах мира
• 20 офисов в 9 странах
• 6 собственных складов

Виды грузоперевозок, с которыми работает компания:

• Грузовые авиаперевозки
• Автомобильные грузоперевозки
• Морские грузоперевозки

Дополнительные услуги:

• Таможенная очистка, соблюдение законодательства как пункта отправления, так и пункта назначения
• Бизнес-консультирование и предоставление аналитики
• Налоговая оптимизация
• Страхование
• Управление логистикой
• Подбор экологически безопасных методов транспортировки, соблюдение принципов устойчивого развития
• API-сервисы, ускоряющие автоматизацию отчётов и аналитики
• Оптимизация затрат на перевозку взрывоопасных грузов
• Операционная поддержка 24/7

Влияние COVID-19

Уменьшилось число пассажирских авиаперевозок, что привело к росту цен на грузовые перевозки. Т. к. 50% товаров перевозилось в грузовых отсеках пассажирских лайнеров.

Благодаря цифровизации своих сервисов Flexport смог быстро перестроить логистику и оптимизировать затраты своих клиентов эффективнее большинства конкурентов.

Пандемия усилила значение конкурентных преимуществ компаний, занимающихся цифровизацией и автоматизацией своей работы.

Сеть Flexport включает крупнейшие логистические хабы:

• Ванкувер
• Сиэтл
• Сан-Франциско
• Даллас
• Атланта
• Лос-Анжелес
• Нью-Йорк
• Чикаго
• Копенгаген
• Амстердам
• Лондон
• Гамбург
• Шанхай
• Гонконг
• Шэньчжэнь
• Тайвань

Раунды инвестирования и оценка компании, млрд долл.

Объем привлечения по раундам, млн долл.

Всего привлечено средств	$1,3 млрд
Последний раунд	$1 млрд, февраль 2019
Оценка после последнего раунда	$3,2 млрд
Инвесторы	SoftBank Vision Fund, Founders Fund, DST Global, Cherubic Ventures, SF Express, Wells Fargo, Susa Ventures, Bloomberg Beta, Felicis Ventures, First Round Capital, Yuri Milner, Google Ventures, Y Combinator, Ceyuan Ventures, Fenway Summer
Последние поглощения	Crux Systems, Fieldbook
Инвестиции	Gembah, Elliot

Финансовые показатели

Выручка, млн долл.

CAGR = 78%

Число сотрудников

Объем рынка

Рынок программ для управления логистикой оценивался в $5,5 млрд в 2019. В 2020 он вырос на 9,2% до почти $6 млрд. Прогнозируется дальнейший рост до $11,4 млрд в 2027 со средним CAGR 9,6%.

2019 год показал критичность нехватки цифровизации в этой сфере и возможности быстро менять цепочки поставок. Сегодня 35% компаний США, которым необходима отправка грузов, пользуются комплексными программами, позволяющими планировать и отслеживать логистику «от двери до двери».

Компания	Год создания	Инвестировано	Выручка	Оценка	P/S
Flexport	2013	$1,3 млрд	$1,7 млрд	$3,2 млрд	1,88
Convoy	2015	$665,5 млн	$1,5 млрд	$6,5 млрд	4,33
Cargomatic	2013	$55,8 млн	$34,4 млн	$200 млн	5,81
Flexe	2013	$143,6 млн	$10,4 млн	$320 млн	30,76
iContainers	2007	$9,9 млн	$10,4 млн	$50 млн	4,81
Freighthub	2017	$53,4	$22 млн	$150 млн	6,82
Frightos	2011	$95,6	$12 млн	$200 млн	16,67

 

Все представленные конкуренты являются непубличными компаниями, однако так или иначе согласно представленным цифрам можно сделать вывод, что компания Flexport является лидером в своей отрасли по объему бизнеса, а кроме того по коэффициенту P/S компания Flexport является самой недооцененной относительно своей выручки и соответственно с наибольшим потенциалом роста стоимости.

Пандемия стала настоящим стресс-тестом для логистической отрасли. Были нарушены традиционные цепочки поставок. Часть направлений закрывались. Рынок e-commerce, наоборот, рос. Клиентам логистических услуг оперативно потребовались новые и более эффективные решения: новые товары, новая упаковка, новые способы доставки, новые маршруты.

Перевозчики, использующие цифровые решения, смогли быстро адаптироваться к новым реалиям. Их клиенты быстрее принимают решения, выстраивая весь маршрут онлайн и пользуясь сопутствующими услугами, такими как упаковка, погрузка, оформление документов. Они быстрее выходят на новые регионы поставок.

Логистический сектор — один из наиболее «традиционных», интеграция новых технологий создала беспрецедентные возможности для повышения операционной эффективности, устойчивости бизнеса, построения новых бизнес- моделей и повышения качества обслуживания.